张翔任兴华基金首席信息官
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      上市(shì )公(gōng )司中,京粮控股表示海南洋(yáng )浦项目是公司重点推动项目(mù )。海南矿业作为海南本地企(qǐ )业(yè ),公司主营铁矿石采、选和(hé )销售,受益于海南自由贸易(yì )港(gǎng )建设,公司自2021开始减按15%缴(jiǎo )纳(nà )企业所得税,氢氧化锂项(xiàng )目(mù )未来在海南自贸港封关运作(zuò )后(hòu )将享受到进口生产原辅料(liào )免(miǎn )征进口关税、进口环节增(zēng )值(zhí )税的税收优惠政策。

      稀(xī )土永磁材料的核心价值在于(yú )其(qí )卓越的磁性能和稳定性,这(zhè )使其在多个高技术行业中扮(bàn )演着关键角色。下游是消费(fèi )类(lèi )电子产品和基础工业等传(chuán )统(tǒng )应用领域,以及新能源和(hé )节(jiē )能环保等新兴应用领域,包(bāo )括(kuò )新能源汽车及汽车零部件(jiàn )、节能变频空调、风力发电(diàn )、节能电梯、机器人及智能制(zhì )造等。随着全球对新能源和(hé )节(jiē )能环保需求的增加,钕铁(tiě )硼(péng )永磁材料在这些新兴应用领(lǐng )域中的需求也呈现出快速增(zēng )长(zhǎng )的趋势,进一步推动了其(qí )产(chǎn )业链的拓展和升级。招商(shāng )证(zhèng )券指出,人形机器人市场尤(yóu )为(wéi )亮眼,迎来量产元年,新(xīn )增(zēng )需求快速攀升,正迅速成(chéng )为(wéi )高性能钕铁硼永磁材料的重(chóng )要应用领域。

      AI算力增长(zhǎng )新(xīn )动力,各家云厂商都在加(jiā )速(sù )推进相关项目

      据媒体报(bào )道,工业和信息化部总工程(chéng )师(shī )谢少锋18日在国新办新闻发(fā )布(bù )会上表示,下一步,持续(xù )培(péi )育发展动能。组织实施国家(jiā )科(kē )技重大专项和国家重点研(yán )发(fā )计划,开展专项行动,培(péi )育(yù )新产业、打造新动能,加快(kuài )发展生物制造、低空产业。推(tuī )动人形机器人、元宇宙、脑(nǎo )机接口等未来产业创新发展(zhǎn ),超前布局新领域新赛道。

      据中国招标投标公共服(fú )务(wù )平台7月18日发布的《机器人设(shè )备采购项目中标公示》显示(shì ),优必选科技中标觅亿(上海(hǎi ))汽(qì )车科技有限公司9051.15万元机器人(rén )设备采购项目,这是目前全(quán )球人形机器人企业中标金额(é )最(zuì )大的采购订单。此外,7月(yuè )18日(rì ),中国证监会官网显示,宇(yǔ )树科技已开启上市辅导,由(yóu )中(zhōng )信证券担任辅导机构。

      “十四五”收官在即,主要(yào )发展目标均得到较好完成。2023年(nián )以来,水利、公路水路、铁(tiě )路等公共基础设施的固定资(zī )产投资保持增长,为我国经(jīng )济的稳增长提供了重要的支(zhī )撑(chēng )。太平洋证券王亮认为,三(sān )峡水运新通道、浙赣粤运河(hé )等大项目建设均有同程度的(de )进(jìn )展,有望拉动民爆行业需(xū )求(qiú )。未来行业将由少数几家在(zài )技术、资本、服务网络和一(yī )体(tǐ )化能力上具备绝对优势的(de )全(quán )国性或区域性龙头主导,其(qí )发展速度和盈利能力有望持(chí )续超越行业平均水平。

      伴(bàn )随着AIAgent技术的发展,2025年以来(lái )AI推(tuī )理景气度持续提升。如:谷(gǔ )歌AIToken推理量于2025年4月增长至480万亿(yì ),同比增长50倍。随着训练和(hé )推(tuī )理的需求增加和分化,传统(tǒng )通用芯片已逐渐无法满足云(yún )端(duān )训练与推理的高能效比需(xū )求(qiú ),为降低成本、提高算力芯(xīn )片对特定需求的匹配度,各(gè )家云厂商都在加速推进ASIC(专用(yòng )集(jí )成电路)芯片项目,力图在(zài )英(yīng )伟达解决方案之外实现多元(yuán )化发展。中信证券指出,ASIC是(shì )AI市(shì )场的第二增长动力。考虑(lǜ )到(dào )ASIC行业的产品研发速度正在加(jiā )快(如:由早期的两年迭代一(yī )代(dài )产品,转换成现在的一年(nián )迭(dié )代一代产品),ASIC有望帮助云厂(chǎng )商(CSP)企业持续降低AI成本、缩短(duǎn )研发时间,进而拉动行业规(guī )模(mó )的增长。迈威尔(Marvell)在2025年AI投资(zī )者(zhě )交流会上透露:2023年ASIC市场规模(mó )约为66亿美元,预计2028年达到554亿(yì )美(měi )元,对应2023-2028年CAGR为53%。

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  “十四五”收官在即,主要(yào )发展目标均得到较好完成。2023年(nián )以来,水利、公路水路、铁(tiě )路等公共基础设施的固定资(zī )产投资保持增长,为我国经(jīng )济的稳增长提供了重要的支(zhī )撑(chēng )。太平洋证券王亮认为,三(sān )峡水运新通道、浙赣粤运河(hé )等大项目建设均有同程度的(de )进(jìn )展,有望拉动民爆行业需(xū )求(qiú )。未来行业将由少数几家在(zài )技术、资本、服务网络和一(yī )体(tǐ )化能力上具备绝对优势的(de )全(quán )国性或区域性龙头主导,其(qí )发展速度和盈利能力有望持(chí )续超越行业平均水平。

  伴(bàn )随着AIAgent技术的发展,2025年以来(lái )AI推(tuī )理景气度持续提升。如:谷(gǔ )歌AIToken推理量于2025年4月增长至480万亿(yì ),同比增长50倍。随着训练和(hé )推(tuī )理的需求增加和分化,传统(tǒng )通用芯片已逐渐无法满足云(yún )端(duān )训练与推理的高能效比需(xū )求(qiú ),为降低成本、提高算力芯(xīn )片对特定需求的匹配度,各(gè )家云厂商都在加速推进ASIC(专用(yòng )集(jí )成电路)芯片项目,力图在(zài )英(yīng )伟达解决方案之外实现多元(yuán )化发展。中信证券指出,ASIC是(shì )AI市(shì )场的第二增长动力。考虑(lǜ )到(dào )ASIC行业的产品研发速度正在加(jiā )快(如:由早期的两年迭代一(yī )代(dài )产品,转换成现在的一年(nián )迭(dié )代一代产品),ASIC有望帮助云厂(chǎng )商(CSP)企业持续降低AI成本、缩短(duǎn )研发时间,进而拉动行业规(guī )模(mó )的增长。迈威尔(Marvell)在2025年AI投资(zī )者(zhě )交流会上透露:2023年ASIC市场规模(mó )约为66亿美元,预计2028年达到554亿(yì )美(měi )元,对应2023-2028年CAGR为53%。

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